唐钢大力发展循环经济，利用高炉煤气进行节能发电水平逐年提高。到今年6月份，该公司自发电量已占总用电量的20.93%。2000年以来，唐钢利用高炉煤气发电创效益达4.2亿元。
唐钢利用高炉煤气发电主要采用高炉余压发电和蒸汽发电，节能创效的同时，有效减少了噪音及煤气放散对环境的污染。随着炼铁厂北区2号、3号高炉投产，与之配套的高炉余压发电装置相继建成。高炉扩容改造后，发电装置也随之进行了增容改造。目前，唐钢炼铁高炉全部安装了发电装置。唐钢还利用锅炉产生的蒸汽带动发电机组发电，装机容量达到了8万千瓦，基本实现了北区高炉煤气不放散。2005年10月，唐钢掺烧煤气锅炉全部改造成全燃煤气锅炉，节能发电工作跃上了一个新台阶。